9月28日,由华夏银行股份有限公司、北京市通州区人民政府、华夏理财有限责任公司联合主办的华夏理财有限责任公司开业暨第二届中国资管行业ESG投资高峰论坛在北京市通州区举行,标志着首家落户北京城市副中心的股份制银行理财子公司正式亮相。

北京市副市长卢映川、国家发改委财政金融和信用建设司二级巡视员田原、北京市地方金融监管局党组书记、局长霍学文、北京城市副中心党工委常务副书记、副中心管委会常务副主任、通州区委书记曾赞荣、华夏银行党委书记、董事长李民吉等重磅嘉宾应邀出席此次高峰论坛并致辞。同时,第十三届全国政协常委、经济委员会副主任、北京大学新结构经济学研究院、南南合作发展学院院长林毅夫,原全国人大财经委办公室副主任、现任CFC私募投资百人会会长王连洲在论坛上发表主旨演讲。

2015 年 6 月,阿里巴巴和富士康向软银旗下软银机器人控股公司分别注资 145 亿日元。 2016 年 5 月,阿里巴巴和软银合资宣布成立了一家名字有点奇葩的 SB 云公司(SB Cloud Corporation),计划在日本推出云计算服务,阿里负责技术和产品决策,软银主导市场业务。

正如马云当时所说,经过 16 年的打磨,这一对投资人和创业者相互成就了彼此:

王连洲在演讲时表示,中国金融理财市场的大资管时代已经到来,希望华夏银行与华夏理财公司审时度势,趁时而上,抓住机遇,积极发展,争取早日成为银行理财同业中的佼佼者。

在此次高峰论坛上,林毅夫就如何建设“以国内循环为主体、国际国内双循环相互促进的新发展格局”发表主旨演讲。他提出三点建议:一是要以国内循环为主体,最重要的是要发挥政府的作用,深化改革,提高市场的有效性。二是继续扩大开放,促进双循环。三是在一切可能被美国卡脖子的技术上,要发挥体制的优势,来攻关克难。

新资管时代 首都金融生态再添生力军

早在2019年3月,华夏银行资产管理部就加入了联合国支持的“负责任投资原则”组织(Principles for Responsible Investment Association,简称“PRI”),成为该组织境内首家商业银行资产管理机构成员,明确将ESG作为核心投资策略,积极践行可持续发展理念。

当时,马云已经获得了高盛的第一轮 500 万美元投资,因此“不缺钱”是马云在 6 分钟里面反复强调的一点。与此同时,相比另一家企业而言,阿里并非软银的首选。

后来,这一状况仍在持续。

据了解,截至目前华夏银行已发行ESG主题理财产品21只,管理规模超过110亿元。2020年4月30日,华夏银行与中证指数有限公司合作开发的ESG系列股票指数(“中证ESG120策略指数”、“中证华夏银行ESG指数”)正式上线。未来华夏理财将进一步完善ESG的研究、数据库及评价、策略投资、理财产品、指数和风险管理等六大体系,助力实体经济转型升级,为“绿水青山”的可持续发展贡献力量。

实际上,早在 2016 年首次套现之际,软银的债务状况已经没那么乐观了。

先是 2020 年 5 月 18 日,软银宣布马云将在 6 月 25 日的软银年度股东大会上辞任董事。

免责声明:文章内容仅供参考,不构成投资建议。

毕竟,阿里巴巴是软银最成功的一个投资项目。

我们发现阿里居然有 18 个创始人(人称阿里巴巴初创十八罗汉)。马云能把 18 个有闯劲的年轻人拉到一起,一定是有出众的领导才能的!

组织架构方面,华夏理财董事会下设战略与提名薪酬委员会、审计与关联交易委员会,高级管理层下设产品创新委员会、投资决策委员会、运营管理委员会、风险控制委员会和金融科技委员会,公司内部按营销、投资、运营、风险、科技、ESG(即环境、社会和公司治理)六大板块并设置20个一级部门。值得一提的是,华夏理财单独设置了科技板块和ESG板块,体现了公司全面践行负责任投资理念、做大做强ESG品牌、着力打造智能资管机构的决心。

而在年度股东大会上,孙正义也宣布从即日起退出阿里董事会:

自 2016 年以来,软银愿景基金已向 WeWork、Uber、DoorDash、Slack、Zume 等科技初创企业投入了巨额资金。仅过去两年,愿景基金就投出了约 900 亿美元。

但与此同时,孙正义和其背后的软银也做出了一系列决策。

阿里巴巴再也不是当年那个 18 人的小初创公司了,而软银也不断向阿里巴巴追加投资,2005 年孙正义开始担任阿里巴巴董事,并于 2017 年邀请马云成为软银的第 10 位董事。

如今的阿里巴巴体量越来越庞大,最新总市值高达 6623 亿美元。

卢映川表示,近年来,北京市从对内改革、对外开放两个维度,不断深化金融供给侧结构性改革,根据全面推进北京市服务业扩大开放综合试点方案,北京将打造责任投资管理服务中心,作为服务“一带一路”建设和国际经贸合作的重要工作内容,未来必将在中国ESG投资领域发挥更加重要的作用。

在国内股份制商业银行中,华夏银行资管业务以践行ESG投资理念为特色,近年来在改善投资结构,优化风险控制,提升长期收益等方面取得了优秀的实绩,ESG投资策略也有机延伸到理财子公司。

局面转变的关键,在于软银中国基金负责人薛村禾在尽职调查后的一句话:

作为董事,我从阿里毕业了。

据了解,首次抛售阿里股票的交易完成后,软银持股比例降至 28%,仍为阿里核心持股。阿里马云仍然留在软银董事会,孙正义也继续效力于阿里董事会。

作为科技史上最大的风投机构,软银成功投资了阿里巴巴,但也投资了不少的「赔钱项目」,亚洲投资之神的光环似乎在逐渐褪去。

李民吉致辞时表示,值此华夏理财开业的美好日子里,我们将开业仪式与“第二届中国资管行业ESG 投资高峰论坛”合并举办,是华夏银行积极贯彻落实新发展理念,强化金融服务功能,找准金融服务重点,以服务实体经济、服务人民生活为本,深化金融供给侧结构性改革的新举措,也进一步向国内外展示北京金融机构的先进理念和责任担当,推动中国ESG 投资实现更好更快的发展。

他同时表示,发展财富管理是首都金融业的重要战略方向,也是副中心金融发展的重要功能所在。我们愿意与各家理财子公司和合资理财公司充分把握目前资产管理行业黄金窗口期,发挥各自专业优势,把财富管理发展成为首都金融业的亮丽品牌,成为世界资产管理行业代表性金融产业。

据市场研究公司标准普尔 Capital IQ 测算,截至 2016 年 3 月 31 日,软银的债务已达到约 8.5 万亿日元(近 770 亿美元)。

新强制性国家标准《电动自行车安全技术规范》把安全性放在首位,从整车安全、电气安全等多个方面进行严格规范。相较于民用电动车而言,共享电单车在车辆标准、电气安全、骑行安全等方面的安全优势也逐步展现。

引领 以多元化产品体系满足客户需求

据悉,华夏银行党委常委、副行长李岷兼任华夏理财董事长,原华夏银行资产管理部总经理苑志宏任华夏理财总裁。

此外,华夏理财在金融科技方面已建立起以TA系统、估值核算系统、清算系统、投资交易系统、投资管理系统、产品销售系统、数据中心、反洗钱系统和监管上报系统等九大系统为核心的科技系统群,并持续打造用户体验极致、销售推广多元、产品创新灵活、研究决策精准、投资交易迅捷、运营管理安全、风险管理智能的一系列数字化平台。

9月28日的开业仪式上,华夏理财与中债金融估值中心有限公司共同发布了“中债-华夏理财ESG优选债券策略指数”。该指数主要采用中债估值数据编制,成分券根据华夏理财投资策略和ESG评价体系、中债市场隐含评级和ESG评价等方面综合筛选调整,是由境内机构发布的首支ESG策略债券指数,可作为我国债券市场ESG策略投资的业绩基准和标的指数。

作为资管行业的新成员和商业银行改革创新的重要抓手,强化投研能力和金融科技能力,满足客户多样化差异化的需求,是当下银行理财子公司的重要聚焦点。

基于此,套现可以说是缓解燃眉之急的一个重要策略。

2020 年 3 月 23 日,软银宣布,正在寻求出售或货币化其高达 4.5 万亿日元(约 410 亿美元)的资产,回购 2 万亿日元股票,以期减少债务。

在投研体系方面,华夏理财建立了以“投研引领、信评保障、交易支撑”为原则的资产配置和策略实施体系,持续提升固收投资领域的核心能力,同时拓展投资能力边界,积极布局权益投资、商品及金融衍生品投资和另类投资等领域,打造覆盖全市场全天候的投资管理能力。

故事要从 20 年前说起。

一边是凭借对雅虎的投资成为世界第二富豪的软银创始人孙正义,另一边是落魄的阿里巴巴创始人马云。二人的第一次会面,更像是一场“集体面试”——20 家 IT 初创企业负责人参加了与孙正义的面谈,每家企业有 6 分钟的时间介绍其项目,争取软银的注资。

当年的 6 分钟会面成为一代传奇,软银投资阿里也成为风投界的经典案例。

2019 财年,软银在其 88 笔投资上的亏损达到 1.8693 万亿日元(约 172.63 亿美元)。其中就包括:

北京时间 2014 年 9 月 19 日,阿里巴巴终于在美国纽约证券交易所上市,股票代码“BABA”,创造了史上最大 IPO 记录。此时,从阿里巴巴股权分析,其第一大股东为软银,持股占比 34.3%,股份估值约 580 亿美元,而阿里第二大股东雅虎的持股占比则是 22.5%。

此言一出,阿里巴巴顺利获得了 2000 万美元的投资。在孙正义眼里,初见时的马云应该是个眼里有光的年轻人,孙正义后来也表示:

值得一提的是,最初孙正义给马云的第一笔投资数额实际为 3000 万美元,但马云仅接受 2000 万美元。原因便在于,马云认为这一数目太大,按这个数目换算给孙正义的股份将会太多。

雷锋网原创文章,。详情见转载须知。

与此同时,今日头条年度阅读大数据也对马云相关的文章进行了统计,题为《一个日本人凭什么能够帮助马云成为中国首富》的文章收藏数达到 10963 人次。

伴随着投资的,永远不乏风险。

2016 年,阿里巴巴已发展成为我国最大的电子商务集团。但软银却做出了一个决定——出售所持部分阿里股份,套现至少 79 亿美元。

霍学文表示,作为首家获批开业的市属银行理财子公司,华夏理财的筹备和设立一直以来得到了市委市政府、通州区委区政府的高度重视,华夏理财落户副中心,为促进首都金融业高质量发展再添新动力,为首都尤其是副中心金融生态再添生力军。

软银一位发言人表示,此举旨在筹集资金、偿还债务,同时回购股票。

基于此,马云与孙正义的交情可想而知。

曾赞荣表示,城市副中心建设需要金融的强力支撑,也为金融业发展提供了巨大市场空间。城市副中心财富管理、绿色金融、金融科技生态圈正在大运河畔加速形成。作为首家注册在北京城市副中心的股份制商业银行理财子公司,华夏理财的隆重开业,为城市副中心打造全球财富管理中心注入了又一股新动力,丰富了城市副中心财富管理的经营业态,是对城市副中心金融业高质量发展的强力加持。

卢映川在致辞时表示,华夏理财是第一家注册在北京市的股份制银行理财子公司。理财子公司的成立是顺应金融供给侧结构性改革发展需要,也是打好防范化解金融风险攻坚战的重要举措。当前,金融生态格局正发生深刻变化,金融机构提供金融服务的方式也随之变化,理财子公司需要通过多元化供给,为客户提供贯穿全生命周期的资产管理服务,满足投资双方的价值增值需求,未来,专业化、智能化、全局化、多元化的资管机构具有明显优势,面对时代赋予的历史重要使命,华夏理财要顺应现代金融变革趋势,牢记使命,坚定推进可持续发展战略。

软银与阿里的 20 年

负债累累的亚洲巴菲特

在产品体系方面,华夏理财坚持“需求导向、满意第一”,创造“优质服务、卓越价值”,围绕“1357”的理念构建了多元化的产品体系,即:围绕一个中心—以客户为中心;提供三类产品服务—标准化理财产品、定制化理财产品以及理财顾问和咨询服务;满足客户五层投资需求—灵活便利、保值增值、财富积累、安心养老以及社会责任(ESG);打造七大系列产品—现金管理类、固定收益类、权益类、商品及金融衍生品类、混合类、养老系列以及ESG系列理财产品。

无疑,此举再次反映出软银的债务问题。

阿里巴巴的上市,不仅使得包括马云在内的公司高层及员工身价大涨,孙正义也成为了日本首富,人称“亚洲沃伦-巴菲特”。

不过,联系着软银和阿里的,并非一次次单向投资,而是相互成就,比如:

艾媒咨询分析师认为,相较共享单车、共享汽车,共享电单车行业起步较晚,行业标准尚未明确。在此背景下,随着新国标的落地执行,共享电单车有望以新国标为重要参照,从车辆性能、电池管理、骑行者安全管理等层面展开安全建设。(完)

与马云关系良好,依然视其为一生的好友,阿里也仍是软银投资组合中皇冠上的宝石。

2000 年,软银资本投资了阿里巴巴,创立于 1981 年、已上市 6 年的综合性风险投资公司软银和刚刚成立 1 年、羽翼未丰的的阿里巴巴由此结缘。

田原在致辞时表示,今年是全面建成小康社会和十三五规划收官之年,要实现第一个百年奋斗目标,为十四五发展和实现第二个百年奋斗目标打好基础,必须要坚持稳字当头,在深化金融供给侧结构性改革上,持续发力,确保经济实现量的合理增长和质的稳步提升,希望理财子公司以本次论坛为契机,百尺竿头,更进一步,持续健康发展,进一步增强服务实体经济能力,谱写行业发展的新篇章。

对此,双方都未披露原因。外界有人猜测是二人之间出现了分歧,但孙正义表示:

而距离软银集团创始人孙正义 6 月 25 日在年度股东大会上宣布从阿里巴巴集团「毕业」,也才不到一个月。

雷锋网此前曾报道,当时软银表示,套现持股纯粹是出于资本结构和去杠杆目标的考虑,希望减轻公司的债务负担。

2015 年初,北京国家会议中心举办的一场“算数•年度数据发布会”更是证明了二人的关系。

艾媒咨询调研数据显示,共享电单车用户在使用过程中,近四成用户表示车辆容易出现打滑、刹车失灵问题。此外,电池安全、骑行人安全意识薄弱、道路交通安全等也较为突出。

在新兴科技赋能金融趋势日趋明晰的背景下,华夏理财还积极探索运用大数据、云计算、人工智能、区块链等金融科技手段,进一步提升公司的信息科技核心竞争力,全面引领公司的创新发展。

得益于物联网、人工智能、大数据的技术应用,共享电单车应运而生。共享电单车,即互联网租赁电动自行车,又称共享助力车、共享电动自行车。艾媒咨询数据显示,2019年中国共享电单车数量已超过100万辆。

后续软银还将有何动作,雷锋网(公众号:雷锋网)也将持续关注。

值得一提的是,这是软银与阿里结缘以来首次抛售阿里股票套现。

随后的 5 月 18 日,软银发布 2019 财年年报——截至 2020 年 3 月 31 日,归属于软银母公司股东的净亏损为 9615.76 亿日元(约 89.73 亿美元),超出预期。

再次抛售股票套现,原因何在?

发布会上,今日头条公布了其 2 亿用户的年度阅读大数据。数据展示了最经常和马云的名字出现的十位大佬,其中孙正义以 874 万阅读量位居榜首。

今年 4 月,孙正义还预测,由于疫情影响,在软银愿景基金投资的 88 家公司中,可能会有 15 家破产。

雷锋网从彭博社报道中了解到,这一交易:

2003 年创立淘宝网; 2004 年推出支付宝; 2009 年,于公司创立十周年之际成立阿里云计算; 2012 年,将淘宝商城改名为天猫,等等。

这是对资金最好的利用方式,将为我们的股东带来实际的利益。在孙正义的领导下,在过去逾 16 年的时间里,软银一直是阿里巴巴高度重视的一个长期战略合作伙伴,我们期待继续保持我们紧密的合作伙伴关系。

据悉,华夏银行作为北京市属全国性股份制商业银行,此次选择将华夏理财落户北京市城市副中心,也是积极响应北京市委、市政府的号召,积极支持北京城市副中心建设。未来,华夏理财将主动对接和参与北京及城市副中心重点项目与重大工程,巩固和深化与当地优质企业的合作,助力首都打造国际一流的金融产业生态。

我第一次见到马云,就感受到了他的远见和激情,很高兴在投资领域帮他实现了雄心。

延伸发扬ESG投资特色

实际上,近日也有外媒称软银已聘请高盛评估关于其旗下优质资产 Arm 首次公开募股和出售的相关事宜,意欲出售。

而二人携手隐退还不到一个月,7 月 17 日彭博社便报道称,软银再次抛售了 22 亿美元阿里股份,至此,2020 年软银已累计出售阿里股票 137 亿美元。

华夏理财注册资本为人民币30亿元,公司注册地为北京市通州区,业务范围涵盖公/私募理财产品、理财顾问和咨询等资产管理相关业务。值得一提的是,华夏理财单独设置了科技板块和ESG板块,体现了公司全面践行负责任投资理念、做大做强ESG品牌、着力打造智能资管机构的决心。

此后,阿里巴巴不断成长壮大,比如大众最为熟知的: